任何人總有一天需要考慮養老金的問題。“怎樣能籌措充裕的養老金為安定、舒適的第二人生做好準備？”是日本常見報端的話題，其實不只是為了養老金，生活處處都伴隨著財務問題，理財已經是生活的一個部分。

　　說起投資，同金融商品打交道就是不可避免的了，投資就有風險，金融商品也有四大主要的風險：

　　價格變動風險：股票、基金等有價證券的價格變動會帶來巨大的投資風險;匯率波動風險：這不僅是指直接的外匯買賣存在風險，在日本多數股民都配置了海外有價證券產品，這些產品也都在買賣時存在匯率風險;信用風險：發行股票、債券的企業；金融機構等也存在破產的風險;通貨膨脹的風險：通貨膨脹所帶來的資產縮水風險，是養老金面臨的巨大風險。

　　此外還有很多風險，例如流動性風險，有的投資無法及時現金化等;而資產閑置不用也有通貨膨脹的風險……可見資產管理還真是一門學問，要動腦筋！我們沒辦法把風險減少到零，但是可以盡量控制風險度，有什么方法可以幫助控制投資風險呢？下面我們針對每一種風險來分析：

　　應對價格變動風險的方法：“相關系數法”分散投資

　　股票、債券、基金等有價證券產品的價格變動是常態，股票和債券的價格變動原因當然很復雜，但是一般的情況下，股票和債券的價格變動方向是相反的。所以在投資股票時同時配置債券（或者債券型）產品，是可以減小價格波動的直接沖擊的。

　　我們常說分散投資可以降低風險，實際上怎樣分散也是需要好好研究的，常用的有“相關系數法”，這種方法是用1和-1來衡量產品價格變動之間的相關性，接近1的關系是表示價格呈同方向變動趨勢；接近-1的關系是表示產品的價格變動呈反方向變化趨勢。所以需要選擇相關性接近-1的產品來分散風險。分散的角度可以是不同行業、不同國家、不同地域、不同時期等等。

　　應對匯率波動風險的方法：投資多種貨幣，注意差異化

　　在日本因為國內的儲蓄利率一直很低，把日元兌換成外幣儲蓄的做法很普遍。但是這樣做最大的風險在于匯率的波動，而匯率的波動影響因素很多，不只是經濟形勢，還有那個國家的政治形勢、政治事件等。所以最好是投資多種貨幣，選擇時注意差異化，比如主導經濟差異較大的國家，農業國、以旅游服務業為主的國家、以制造業為主的國家的貨幣等等，來降低系統風險。

　　應對通貨膨脹風險的方法：實物型投資理財

　　貨幣資產面臨的最大問題是通貨膨脹，這在中國很明顯，所以為了防止資產縮水，積極理財已經是必須做的事了。目前中國的實物型投資市場已經較發達，比如黃金、不動產、藝術品、珠寶等都是可以規避通貨膨脹的投資品。

　　可見在投資金融產品時，需要綜合考慮風險和回報的問題，在具體選擇產品時更是需要仔細研究，做好功課再決策，合理配置不同的產品平衡風險度是最重要的。

　　防備信用風險的方法：謹慎選海外金融機構

　　在日本經歷了銀行倒閉的黑色大潮洗禮的人們連選擇儲蓄銀行都戰戰兢兢，現在國家實行了每人最高1000萬日元的儲蓄保護制度，但是對于高額資產的持有者就面臨著需要找數家銀行儲蓄的問題，此外證券代理公司業存在倒閉風險，所以盡量充分了解自己要托付的金融機構的運作狀況也是投資者需要做的功課。經歷了麥道夫詐騙案、次貸危機等之后，迷信美國金融市場的日本投資者們，對于海外金融機構的選擇更謹慎些了。在中國似乎在這方面還沒有這樣大的壓力。

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